Analýza stavu vývoje a vyhlídek čínské křemíkové oceli s orientovaným zrnem

Elektrotechnická ocel orientovaná na ocel GNEE

1. Stav vývoje křemíkové oceli s orientovaným zrnem
V posledních letech, s pokrokem výrobní technologie v ocelářském průmyslu mé země, má více než deset společností výrobní kapacituorientovaná silikonová ocel. Mezi nimi Wuhan Iron and Steel, Baosteel a Shougang mají výrobní kapacitu pro celý proces křemíkové oceli s vysokou magnetickou indukcí a úroveň jejich kvality se rychle zlepšila; Soukromé podniky jako Guangdong Yingquan, Shandong Yiliolin a Fujian Xinwanxin také vstoupily na trh křemíkové oceli orientované na zrnitost nákupem plechů válcovaných za tepla nebo dokonce plechů válcovaných za studena pro postprocesní výrobu a mnoho z nich se připravuje na další expanzi. produkční kapacita. V poslední době několik společností spouští nebo plánuje spuštěníkřemíková ocel s orientovaným zrnemvýrobní projekty s velkou projektovanou výrobní kapacitou. Dá se říci, že tržní vyhlídky křemíkové oceli orientované na zrnitost, která byla kdysi známá jako „řemeslo ocelářského průmyslu“, protože císařova dcera neměla žádné obavy ze svatby, je značně chmurná.

2. Prudce klesající cena křemíkové oceli s orientovaným zrnem je způsobena podstatným zvýšením výrobní kapacity
Orientovaná křemíková ocel se používá hlavně k výrobě jader transformátorů a její koncová poptávka je vysoce závislá na konstrukci energetické sítě; jako materiál s dobrou vodivostí se na výrobu měděných drátů používá asi 75 % mědi. Dá se říci, že koncové trhy křemíkové oceli s orientovanou strukturou a mědi mají silnou korelaci. Strana nabídky mědi je omezena faktory, jako jsou zásoby důlních zdrojů, těžební kapacita a stavební cykly, a elasticita nabídky je malá; křemíková ocel s orientovaným zrnem je průmyslově vyráběný produkt a elasticita dodávky je výrazně vyšší než u mědi.

Podle průzkumů za posledních deset let klesla průměrná cena křemíkové oceli s orientovaným zrnem na trhu z téměř 48,{2}} juanů/tunu na minimum 12,7{{12} }0 juanů/tunu v roce 2015, pokles o 73,5 %. Během procesu propadu nebyl téměř žádný zjevný odraz. Ve stejném období cenový index mědi, která je důležitou surovinou pro transformátory spolu s orientovanou křemíkovou ocelí, klesl o 54,4 %, což bylo méně než u orientované křemíkové oceli. Od roku 2009 do roku 2011 se také prudce odrazila. Výpočty ukazují, že koeficient cenové korelace mezi mědí a orientovanou křemíkovou ocelí je pouze 0,19, zatímco zdánlivý koeficient korelace spotřeby je až 0,981. Dá se říci, že trendy na straně poptávky křemíkové oceli s orientací na zrno a mědi jsou podobné a obrovský rozdíl v kolísání cen je způsoben především rozdíly na straně nabídky, tedy zvýšením výrobní kapacity orientovaných na zrno. křemíková ocel je mnohem větší než měď. Například křemíková ocel s orientovaným zrnem Baosteel byla uvedena do výroby v květnu 2008 a křemíková ocel s orientovaným zrnem Shougang byla uvedena do výroby v březnu 2012. Po jejich uvedení do výroby vykázala cena křemíkové oceli s orientovaným zrnem významný klesající trend.
Podstatné zvýšení výrobní kapacity křemíkové oceli s orientovanou strukturou je proto hlavním faktorem vedoucím ke kolapsu její ceny.

3. Poptávka na domácím trhu po křemíkové oceli s orientovanou strukturou se v dlouhodobém horizontu zpomalí
Z dlouhodobého hlediska je tržní poptávka po křemíkové oceli s orientovanou strukturou úzce spjata s národní spotřebou elektřiny s korelačním koeficientem vyšším než 0,99. Vývojová historie Japonska, hlavního výrobce plechů z křemíkové oceli, to také dokazuje. Data ukazují, že během období vysokého ekonomického růstu se výroba plechů z křemíkové oceli (včetně neorientovaných) zvyšovala současně s výrobou energie; poté, co japonská ekonomika vstoupila do období stagnace, jeho národní výroba elektřiny a výroba křemíkové oceli současně dosáhly vrcholu, jak ukazuje obrázek 5.
V současnosti vstoupilo přizpůsobení ekonomické struktury mé země do hlubinné zóny a tempo růstu společenské poptávky po elektřině výrazně pokleslo. Očekává se, že výroba elektřiny v mé zemi bude v budoucnu po dlouhou dobu ve fázi pomalého růstu. Dá se očekávat, že tržní poptávka po křemíkové oceli orientované na zrnitost v mé zemi také vstoupí do fáze pomalého růstu.
V roce 2015 byla produkce křemíkové oceli s orientovanou strukturou v mé zemi 1,21 milionu tun s mírou využití kapacity 95,81 %. Má velmi vysokou míru využití kapacity v ocelářském průmyslu. Tržní nabídka a poptávka jsou v zásadě vyrovnané a marže čistého zisku zůstává nad 30 %. Za zmínku však stojí, že od roku 2012 se spotřeba křemíkové oceli s orientovaným zrnem drží na cca 1,2 mil. tun/rok a expanze se výrazně zúžila. Vzhledem k tomu, že řada nových společností vstupující na trh uvolňuje své výrobní kapacity, očekává se, že výrobní kapacita křemíkové oceli s orientovaným zrnem zažije v příštích třech až pěti letech nové kolo explozivního růstu. Tlak na snižování tržních cen se výrazně zvýší a úroveň zisku se může výrazně snížit. Například společnost v Taiyuanu zahájila v roce 2014 projekt výstavby nové normalizované výrobní linky na moření s navrženou kapacitou 300,{14}} tun, včetně 100,{16}} tun orientované křemíkové oceli. Očekává se, že bude dokončen a uveden do výroby v květnu 2016; společnost v Čchung-čchingu připravuje výstavbu nové normalizované výrobní linky na moření s roční produkcí 60,000 tun. Projekt orientované křemíkové oceli; společnost ve Fujianu připravuje výstavbu projektu s roční produkcí 80000 tun orientované křemíkové oceli; společnost v Hebei provádí výrobní zkoušky orientované výroby křemíkové oceli a procesů válcování za tepla.

4. Dopad politiky State Grid Corporation na trh křemíkové oceli orientované na zrnitost
Tržní poptávka po křemíkové oceli s orientovanou strukturou závisí na investicích do navazujících průmyslových odvětví, jako je dodávka elektřiny, rozvodná síť, metalurgie, petrochemický průmysl, železnice a městská výstavba. Mezi nimi má zaměření a strategie rozvoje State Grid rozhodující dopad na celý průmysl křemíkové oceli orientované na zrno.

State Grid Corporation of China plánuje v roce 2016 zahájit výstavbu 76,000 kilometrů vedení 110 (66) kV a více s kapacitou transformace energie (konvertoru) 550 milionů kVA. Bylo uvedeno do provozu 47,000 kilometrů vedení 110 (66) kV a více s kapacitou rozvodny (konvertoru) 310 milionů kVA. Celková plánovaná investice je 439 miliard juanů, což je nárůst o 4,4 % ve srovnání s celkovou plánovanou investicí v roce 2015 a pokles o 2,9 % ve srovnání se skutečnou celkovou investicí v roce 2015.

Vzhledem k rostoucímu tlaku na pokles čínské ekonomiky od roku 2015 se ve druhé polovině roku 2015 výrazně zvýšily investice do projektů energetických sítí. Explozivní růst zaznamenaly v prvních třech měsících roku 2016 také investice do projektů energetických sítí, přičemž meziroční nárůst o 40,9 %. Je vysoce pravděpodobné, že skutečné investice do projektů energetických sítí v roce 2016 převýší celkové plánované investice.
Dne 1. dubna 2016 vydalo Ministerstvo obchodu oznámení o provedení předběžného antidumpingového rozhodnutí pro dováženou elektrotechnickou ocel s orientovanou strukturou pocházející z Japonska, Jižní Koreje a Evropské unie: Počínaje dnem 2. dubna 2016 dovozci nebudou importovat výše uvedené zdroje. Při nákupu produktů by měly být čínským celním orgánům poskytnuty odpovídající zálohy na základě dumpingového rozpětí (14,5 %-46,3 %) každé společnosti stanoveného v předběžném rozhodnutí.

Současně se rapidně zlepšila technická úroveň významných tuzemských výrobců orientované křemíkové oceli a jejich výrobky nyní dokážou z velké části nahradit dovážené špičkové orientované křemíkové plechy. Pro nové výrobce je také obtížné vstoupit na trh křemíkové oceli s orientovanou strukturou, aby v roce 2016 uvolnili svou výrobní kapacitu.

Lze očekávat, že poptávka na domácím trhu po křemíkové oceli orientované na zrnitost zůstane v roce 2016 obecně silná a ceny budou nadále růst.

Je však nutné poznamenat, že ačkoli společenská spotřeba elektřiny v březnu 2016 meziročně výrazně vzrostla o 5,6 %, čínská ekonomická struktura je již ve fázi hlubokého přizpůsobení. Společenská spotřeba elektřiny již nemá základní podmínky pro dlouhodobou obnovu rychlého růstu a vláda nebude. Jen aby udržela růst HDP, Čína pokračuje v implementaci velmi rozsáhlých politik ekonomických stimulů. Investice do projektů domácích energetických sítí a tržní poptávka po orientované křemíkové oceli proto nemají základ pro udržení dlouhodobého rychlého růstu.

5. Náhražky orientované křemíkové oceli
S tím, jak se v zemi stále více dbá na zlepšování účinnosti napájecích a distribučních soustav a distribuční transformátory tvoří velmi velkou část celé distribuční soustavy, jsou požadavky na jejich ztrátovost, hlučnost a cenu stále vyšší a vyšší. Původní produkty typu S11 již nemohou uspokojit poptávku trhu a budou postupně eliminovány. Výrobky typu S13 a výrobky typu S15 s nižšími ztrátami se postupně staly hlavním proudem trhu, zatímco výrobky typu S15 lze v současnosti vyrábět pouze s amorfními materiály. V roce 2015 Státní síť stanovila, že amorfní transformátory by měly tvořit více než 60 % nově nakupovaných distribučních transformátorů při provozu a kontrole. V doporučeném energeticky úsporném katalogu transformátorových produktů, který vydalo Ministerstvo průmyslu a informačních technologií, se na prvním místě umístily distribuční transformátory s jádrem z amorfní slitiny suchého typu. . Vzhledem k tomu, že křemíková ocel s orientovaným zrnem spotřebovávaná distribučními transformátory představuje asi 60 % trhu křemíkové oceli s orientovaným zrnem, měla tato politika velký dopad na výrobce křemíkové oceli s orientovaným zrnem a na středně a nízkokvalitní křemíkové oceli trh křemíkové oceli byl značně ovlivněn.

Dopad tohoto dopadu na různé výrobce křemíkové oceli s orientovanou strukturou je však odlišný. Pro výrobce, kteří mohou vyrábět pouze obecně orientovanou křemíkovou ocel a nízko jakostní vysoce magnetickou indukčně orientovanou křemíkovou ocel, je pro jejich produkty obtížné vstoupit na trh velkých transformátorů. Na trhu distribučních transformátorů přímo čelí konkurenci amorfních materiálů. Pokud již nebudou moci přísně kontrolovat výrobní náklady, výrazně se sníží její tržní konkurenceschopnost. Výrobci, kteří mohou dodávat vysoce kvalitní a vysoce magnetickou indukčně orientovanou křemíkovou ocel v dávkách, mohou využít národní politiky k obsazení trhu původních výrobců orientované křemíkové oceli střední a nízké kvality a jejich prodej produktů může být širší.

V současné době země po celém světě přikládají velký význam výstavbě projektů výroby solární a větrné energie, což přináší nové příležitosti a výzvy na orientovaný trh křemíkové oceli. Přestože instalovaná kapacita solární a větrné energie tvoří malou část celkové instalované kapacity výroby elektřiny v mé zemi, její tempo růstu je rychlé: v roce 2015 byla kumulativní kapacita instalované větrné energie v Číně 145,1 GW, čímž překonala EU; instalovaný výkon solární fotovoltaické výroby elektřiny byl 43 GW. V roce 2016 bude moje země nadále usilovat o 21% nárůst výroby solární a větrné energie, aby se snížily emise skleníkových plynů a snížila závislost na fosilních palivech (zejména uhlí).

Výroba solární a větrné energie vyžaduje použití fotovoltaických střídačů a střídačů větrné energie a jejich moduly pro přeměnu napětí jsou vysokofrekvenční transformátory. Za vysokofrekvenčních podmínek je ztráta konvenční orientované křemíkové oceli výrazně větší než u amorfních materiálů a magnetických práškových materiálů jádra. Výrobci křemíkové oceli s orientovanou strukturou proto naléhavě potřebují vyvinout křemíkovou ocel s orientovanou strukturou tenkého zrna vhodnou pro práci při středních a vysokých frekvencích, aby zaujali místo na trzích solární a větrné energie. Jinak mohou v blízké budoucnosti čelit dilematu ztráty podílu na trhu.

6. Exportní trh
Od roku 2014 se objem vývozu orientované křemíkové oceli dva roky po sobě zdvojnásobil a vykazuje explozivní růst; v roce 2015 činil čínský orientovaný vývoz křemíkové oceli 135 800 tun, což poprvé přesáhl 100,000 tun, což představuje 11 % národní produkce. V posledních letech učinili čínští výrobci křemíkové oceli významný technologický pokrok a kvalita výrobků se neustále zlepšuje. Mají nákladové výhody oproti zahraničním výrobcům křemíkové oceli a mají silnou exportní konkurenceschopnost.

Vzhledem k růstu poptávky po energii na rozvíjejících se trzích, jako je Indie a Střední východ, se staly důležitým exportním trhem pro čínskou křemíkovou ocel orientovanou na zrno. Kromě toho se hlavní hnací silou trhu stala také poptávka po výměně a modernizaci starých transformátorů v Severní Americe a Evropě. Pokud čínští orientovaní výrobci křemíkové oceli dokážou dále zlepšovat kvalitu výrobků a přísně kontrolovat náklady, očekává se, že exportní trh orientované křemíkové oceli bude v příštích několika letech dále rychle růst a stane se průlomem v trávení čínské orientované výrobní kapacity křemíkové oceli.

7. Posouzení dlouhodobého trendu vývoje křemíkové oceli s orientovanou strukturou
Souhrnně se domníváme, že celková nabídka a poptávka na trhu orientované křemíkové oceli v roce 2016 bude v zásadě vyrovnaná a ceny produktů budou mít určitý prostor pro růst; v příštích třech až pěti letech však bude domácí orientovaný trh křemíkové oceli čelit dilematu zpomalení růstu poptávky a podstatného zvýšení nabídky na trhu a dlouhodobý pokles cen je událost s vysokou pravděpodobností; v dlouhodobějším horizontu bude křemíková ocel s orientovaným zrnem čelit konkurenci amorfních materiálů a magnetických práškových materiálů jádra a kapacita trhu se může dokonce zmenšit. Proto se doporučuje, aby orientovaní výrobci křemíkové oceli věnovali větší pozornost zlepšování kvality výrobků a podílu výrobků vyšší třídy a aktivně vyvíjeli strategické výrobky, jako je tenká a ultratenká orientovaná křemíková ocel, spíše než aby slepě sledovali expanzi Výroba; zároveň by měli věnovat větší pozornost zámořskému trhu orientované křemíkové oceli. Expanze, exportní trh se může stát průlomem v trávení domácí orientované výrobní kapacity křemíkové oceli.